40代の資産運用,投資ブログ 

米国株を中心に,40代の資産運用,投資について書いています

定期積み立てで一番パフォーマンスがよい楽天バンガード・ファンドは? VT? VTI? VWO?

バンガード社が運用する超優良ETFである,VT,VTI,VWO.

 

2017年末には,楽天証券がこれらのETFを投資信託として発売し,日本円で,少額(100円)から,定期的(自動的)に,楽天ポイントを使って購入できるようになりました.2018年から開始された「つみたてNISA」でも,主力の投資信託となっていくと予想されます.

 

なかでもVTは,「投信ブロガー選ぶ!Fund of the Year」の上位の常連であり,楽天VTは2017年に堂々の一位を獲得しました.

 

しかしその人気とは裏腹に,全米株式のみに投資するVTIと比較し,VTのパフォーマンスは直近の1年では同等であるものの,5年以上の長期で振り返ってみると,圧倒的に負けています.

世界分散とは聞こえがよいものの,米国株の成長を他の地域で薄めてしまっているだけなのでは?

 

この結果を受けて,VTを「クソETF」としています.

 

しかし,この比較は「ある時点で投資し保有していたら数年後にはいくらになっていた」と,シミュレーションした結果を見てのものであり,実際に毎月定額積み立て購入をした結果ではないため,一概にクソETF,クソ投信とは言い切れないと思っています.

 

ですので,これらの楽天VT,VTI,VWOを毎月一回,定額で積み立てて,本当にVT(楽天VT)はクソなのかを検証します.

 

 

 

 

目的

  • VT, VTI,VWOを毎月定額購入し続けた場合のパフォーマンスを比較し,積み立て投資に適したファンド(投資対象国)を確定する.
  • VTと VTI+VWO を比較し,世界分散に米国以外の先進国が及ぼす影響を探る

 

対象

楽天全世界株式インデクス・ファンド:楽天VT

楽天全米株式インデックス・ファンド:楽天VTI

楽天新興国株式インデックス・ファンド:楽天VWO

 

 

方法

毎月15日に各ファンドを1万円ずつ,特定口座で買い付ける.

ボーナス月の増額なし.

分配金は再投資.

2018年1月16日開始

 

 

結果(2018年1月31日現在)

まだ2018年1月16日に1回目の買い付けを行っただけですので,何も言えません.

f:id:cgogohero:20180201132713p:plain

 

 全世界(VT)

f:id:cgogohero:20180201162553p:plain

 

 

全米(VTI)

f:id:cgogohero:20180201162608p:plain

 

新興国(VWO)

f:id:cgogohero:20180201162618p:plain

 

時価評価額比較

f:id:cgogohero:20180201162643p:plain

 

損益率比較

f:id:cgogohero:20180201162654p:plain

 

まだ1回しか購入していないうえ,時間経過も僅か半月.

このグラフを示す意義はないかもしれません.

 

しかし,一のつ教訓として「恣意的なグラフ」について考えてみます.

 

<Amazon音楽聞き放題 広告>

<

 

 

恣意的なグラフ

各投信の評価額や損益率をグラフ化すると,一見VTのパフォーマンスが悪く,VWOがすごくいい感じに映るかもしれません.

 

でも,その評価額や損益の%を確認すると,実際の差はごく僅かであることがわかります.実際にVTとVWOの間には,価格差では 140円,率では1.4%しかありません.

 

軸の目盛りをいじったり,グラフの縮尺を変えたり,一部分を切り取ったり.発信者にとって都合のいいような印象を与えるために,グラフが用いられる事があります.

 

新聞やニュース番組でも時々見かけることがあります.

 

次の写真は,

イジハピ! : 【第644回】グラフにするとかえって分かりにくくなる

が紹介している「恣意的なグラフ」です.

 

「目立つ”若い世代”の不祥事」のタイトルで,世代別に懲戒処分になった人数を円グラフで示し報道しています.

安藤さんも深刻そうな顔をしていますね.

f:id:cgogohero:20180201174700j:plain

 

 

その円グラフを見てみてみましょう!

確かに10〜20代の懲戒処分者数は97人もいて,”若い世代” の不祥事が ”目立つ”

これは大問題ですよね〜

 

f:id:cgogohero:20180201174713j:plain

 

もう一度よ〜く見てみましょう.

 

おかしな点がいくつかあります.皆さんは何個気がつきますか?

 

  1. 円グラフの中心がずれている
  2. 人数と円グラフの面積が比例していない
  3. 30,40,50代は10年ごとなのに10-20代は20年

 

確かに,”若い世代” の不祥事が ”目立つ” ですが,これは恣意的に目立たせているだけです.

この円グラフをちゃんと作り直すとすると,結論は若い世代の不祥事は他の世代と比べて少なく,50代の不祥事が多い,との結論となるハズです.

 

 

こいうのを偏向報道

もしくはフェイク・ニュースと呼ぶんだと思います.

 

ぱっと見た印象で判断するのではなく,軸の単位や目盛りの幅など,しっかりと確認するようにしなければなりません.

 

 

考察

楽天VT,VTI,VWOの積み立てを始めたばかりで,参考になりませんね.

 

グラフの見せ方によっては,ちょっとの差を大きく見せることができてしまうので,視覚的な印象だけでなく,しっかりと目盛りや数字を確認していきたいと思います.

 

今後も積み立ての経過を報告していきます.

 

www.c55hero.com

 

www.c55hero.com